《外汇交易进阶》书摘

书名是“进阶”，其实是入门书。作者在某些章节的论述很不错，逻辑也清晰，推荐学习外汇的新手都可以读一读。下面是一些摘录，某些语句有根据自己的理解稍作改动。

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无论什么捷径，唯一可行的捷径就是通过建立属于你自己的交易系统来获得成功。

保持你的订单应用规则简单清晰是最好的策略。

你必须在停损点把你的情绪反应、自尊心与交易行为分开，并且直截了当地承认你的错误。

不管任何时候感到妒忌、情绪化、贪婪或是愤怒时，你的判断力就会大打折扣。

古希腊神话里的奥迪修斯（Odysseus）为把自己绑在桅杆上，以防被海妖迷失心智而跳海。如果我们面对市场时，无法做到当价格到达止损点时毫不犹豫轧平赔钱头寸，就需要学习奥迪修斯使用自动执行的止损指令。

你在一笔交易中亏损越多，那么你将变得越主观。及时地从一个赔钱的交易中脱身可以使你的头脑淸醒，并使你的客观性得以重建。

永远不要持有错误的头寸。

必须与市场保持一定的距离。

太过专注于“账户的盈亏”，而不是“是否顺应了市场趋势”,将会导致不明智的、缺乏根据的下意识和冲动的反应。

交易者需要把每一笔的命运放在他们的交易策略上，而不是在他们自己的贪婪或恐惧上。不要抱着期望在市场中生存，不要在乎当下的得失，要在乎当下是否符合了市场趋势。

转换时间框架的指明错误是不能允许它存在的，必须彻底清除，因为每一次犯这种错误，都会使交易者违背交易的一致性原则，一单习惯形成，就很难打破。

卖出的决策时间框架可比买进的时间框架更低，但是不能更高。

随着时间的流逝，你可以调小止损空间，但是不能调大止损空间。

“等待市场完全确认你的判断“是一个致命的交易习惯。我们玩的是概率，不是代数，那些直到所有事实清楚之后再交易的交易者永远不会成功。

连续的赢利通常会降低自己本身的警觉性。

你应该学会在每一个连续的获利之后，退后一步；在交易非常顺利的时候，试着把你的交易的筹码减少一半，或刻意减少交易的频率。

错误的行为尝到一点甜头刻意引起错误的观念，以为这就是赚钱的正确方式，从而让自己偏离正在的交易成功之路。不正确的方式赚钱会强化坏习惯和不负责任的行为。

外汇交易大师对于在市场中交易好运不感兴趣，他们不去追求、希望或者进而享受那些尽管他们犯了错误、采取了错误的交易操作仍然来到他们眼前的收益。

正确的行动、方法不会总是为诚实的交易者产生利润，但是多次重复的错误行动，最终会导致一个懒散的交易者的灭亡。

应该意识到两个邪恶的习惯——希望和自我欺骗——是导致以错误方式获利的两个罪犯。

每当一个交易者应该按止损或价格目标要求采取行动时，开始使用“可能”来思考，不确定就占了上风。

高效交易系统是由少数的指标组成，这些指标以一种不为大众知晓的方式进行运用。

        简单移动平均线（SMA） 指数移动平均线（EMA）
优势 显示出平滑的图表，滤出绝大多数的虚假信号 迅速移动，对于近期价格波段反映良好
劣势 慢速的移动导致买卖信号上面的滞后 容易受到近期价格影响而产的错误的交易信号，特别是在振荡市中
有些交易者使用一个较长时期的简单移动平均线来发觉整体趋势，然后用一个较短时期的指数移动均线来找出具体进场的好时机。

布林带用以度量市场的波动率。简单来说，这个工具告诉我们市场是安静的还是汹涌的。当市场处于安静状态时，布林带收缩；而当市场处于激动状态时，布林带将扩张。当布林带的两轨由扩张状态向中间收缩时，市场就在告知我们一个突破将要发生了。转势时要综合KDJ或RSI指标判断向上，还是向下。当指标无明显卖出信号，但价格触及布林线上轨时，表明这是持续信号。

价格触及布林线外轨后反弹的原因是布林线充当了一个“迷你”的支撑和阻力水平。使用的时间框架越长，则布林线的支撑阻力能量越大。特别是当整个市场处于区间振荡时，这种策略最为有效。

布林带与摆动指标的买入信号组合：价格不断触及上轨且摆动指标为正；卖出信号组合：价格不断触及下轨且摆动指标为负。

振荡（摆动）指标是领先指标，动能指标是滞后指标。

如果你得到一系列混乱的信号，停止交易比胡猜乱碰要好。如果一个图形并不满足你的交易原刻，那么不要勉强交易！移向下一次交易，找到那些符合你交易原则的机会进行交易。

外汇市场的上涨和下跌速率并没有明显的差异，不像股票市场，因为外汇没有所谓的“重力”。

了结部分头寸，继续持有部分头寸，这种做法叫做复合式头寸。它可以平衡你的心理账户，同时满足保证利润和扩大利润两个要求。

区间交易法更适合于亚洲市场和美国下午市场，而且必须进行多重验证交易信号的方法，停损很关键。

越短的时间框架对交易者的经验和心理素质要求越高。合适的时间框架必须符合自己的个性，必须对时间框架感到舒服。

时间框架越大，则支撑阻力水平越重要。

选择你偏好的时间结构，接着移向更高一级时间框架查看实车趋势，以便做出战略决策，然后返回你偏爱的那级时间结构做出进出的战术性决策。

至少使用两种时间框架，但不要超过三种。

解决不同时间框架冲突的问题，交易者不应当进一步靠近市场去深究那些细枝末节，而是应该后撤——用大视角来把握整体。

回调时买进或是反弹时做空，会比突破时更为安全。

止损位设置技巧（暂无考虑资金管理）：在布林带外的关键阻力或支撑水平处。

偶尔发生的两面挨打，是为了保证长期安全应当付出的代价。

一笔损失不能超过总资产的8%。经过分析，如果一笔交易采取合理的止损后，损失会超过总资产的8%，则不是一笔好交易，应该放弃它。

三重时间框架：
第一重确定市场方向，第二重确定市场的关键位置，第三重进行具体的进出场操作。
比如：4小时框架确定趋势向上，1小时框架借助支撑阻力水平和振荡指标确认关键位置，在15分钟框架等待价格到达这些关键位置，利用蜡烛线确认目前所处的支撑位置有效，那么就进场做多。

六步创建交易系统：
1. 选择时间框架。
2. 找到用于确认新趋势的指标。比如快慢移动平均线交叉。
3. 找到用于验证趋势信号的指标。比如MACD、随机振荡指标、相对强弱指数。
4. 界定你承受的风险。
5. 界定进出点。注意：等到蜡烛线收盘，再进入交易是最好的。
6. 写下你的系统规则，进行检验然后遵循它。检验：先进行内推检验，采用视觉法目测其历史表现，对这些表现进行统计。记录下最大单笔亏损，以及平均的风险报酬比，另外看利润是否来自少数几笔交易。希望看到的结果是最大单笔亏损很小，平均风险报酬比非常理想，而利润分布非常合理没有完全依赖少数几笔交易。之后，进行外推检验，在模拟账户上严格按照系统进行连续性的两个月交易。如果外推检验获得良好测试结果，就可以进行真实资金交易了。此时势必对自己的交易系统深具信心，交易中毫不犹豫。

在交易的世界里有一个缩写词叫KISS，即Keep it simple stupid（保持简单和傻瓜化）的缩写。它的基本含义是好的交易系统不必复杂。重要的是一贯遵守你的交易系统指令。

四个主要货币对最为活跃的时间都出现在一周的中间，具体来说就是周二和周三。周五经常一直活跃到美国东部时间中午12:00，然后市场开始进入休息状态直到下午5:00结束。

容易赔钱的交易时间：周五、周日、节假日、数据报告发布时。

增加盈利的另外一个办法是在潜在报酬风险比大于3:1的时候进入交易。无论什么时候进行交易，都需要获得一个较好的风险报酬比率。

正金字塔加仓原则：
1. 盈利头寸才可加仓。例外情况是有严格风险控制的计划，在回调时建立分仓后的剩余仓位。
2. 应该在回调位上加仓，并为递减仓量的加仓方式。
3. 根据交易波段控制加仓次数。一般连续加仓不超过3次。

采用的加仓比例应该根据市况和个人的交易风格。总体原则是，交易时间框架越大、市场的趋势性越强，越倾向于后面的建仓数量和次数；交易时间框架越小、市场的趋势性越弱，越倾向于初次的建仓数量。趋势市场中，市场越是运行越是彰显趋势的强度，则继续该方向上运动的几率越大，所以仓位也该增加；在区间市场中，市场越是运行则越是接近转折，则继续该方向上运动的几率越小，所以仓位也该逐渐减小。顺市加仓是在趋势市场，顺市减仓是在区间市场。

常见的金字塔加仓比例为50%-30%-20%。

在交易中，最可怕的不是亏损，而是莫名其妙的赚钱或者是错误的做法带来短暂的收获。

整体的最终胜利，需要一个好的计划和严格的执行能力。

一个交易计划应具备的要素：
1. 一个交易系统。
2. 你的交易日程安排。决定了：何时分析市场和计划交易、何时择机入市、何时评估交易期间的行为和绩效。
3. 你的心理状态。A.按照计划行事就是谨慎和勇敢的，违反计划行事就是恐惧和贪婪的。B.交易计划就是度量行为的准绳，而不是交易结果。不要恐惧和贪婪是不可证伪的说法，没有一个衡量标准，而不可证伪的东西都不存在提高的空间。
4. 你的弱点。是否过度交易、随意变更交易规则、亏损后报复性建仓等。
5. 你的交易目标。
6. 你的交易日志。可以帮助发掘系统的漏洞、评估交易行为、看到交易成绩、知道目标差距等。

一个交易体系（大交易系统）的构建
完善的交易体系（大交易系统）应该包括交易系统、风险控制系统、监控系统三个方面。具备的特征：1.稳定性：收益稳定，可能大起，但不会大落；2.枯燥性：具体交易不需要掺杂个人感情，也不会有成就感，因此是枯燥的，却很有效；3.简单性：只是简单的执行交易计划并加以监控。
交易系统：简单原则、不要过度优化、根据历史统计找出规律性，让自己站在概率高的一边。
监控系统：监控账户净值、交易计划执行、写交易日志等。
风险控制系统：量化风险（建仓数量、亏损数量等）、分散风险（分散多空单、不同品种、甚至交易系统）、不要追求过高的回报。

石油价格与USD/CAD相关度是68%的负相关，油价越高，USD/CAD就越低，反之亦然。
黄金价格与AUD/USD高度正相关，黄金走势是AUD/USD走势的先行指标。
CRB指数与NZD/USD相关度是60%正相关，CRB指数越高，NZD/USD就越高，反之亦然。

一个律师并非熟读《如何一个月之内成为优秀律师》就能成为好律师，除了看很多书，查看很多资料，研究很多案例，接受很多培训，并具备很多实战经验。交易也一样。

成熟的交易者实际运用的交易方法并不会太庞杂，但这些都是经过自我风格历练留下来的精华，之前肯定是广泛学习过和运用过得，我们看到已经是结果了。交易的学习是一个由浅入深，再由深出浅的过程。

每个市场有每个市场的特点，任何交易理论都有其品种、市况的局限性，没有任何交易系统可以通吃两个金融市场。

“世界上没有两片叶子是相同的”、“太阳底下没有新鲜的事物”，如果你能把这两句话统一起来，那么你在方向上已经是正确的了。

交易金钱的同时，你在交易信念，错误的信念会让你再金融市场中立刻死亡。金融市场在空间上放大了个人缺点和优点，并让它们在短时间内呈现出来。

交易带来的不光是经济上的利益，同时也有精神层面的利益。它让我们更加懂得尊敬客观规律，顺应趋势，在随心所欲和顺应自然两个方面找到一个均衡的生活和自我。

系统交易的优势就是一致性和可证伪性，所以要养成遵从系统指令的良好习惯，并且定期进行大样本下的检验。

赚钱的交易者和赔钱的交易者的关键区别就在于赚钱的交易者能够坚持系统的智力高，处理好风险带来的压力，控制情绪对交易指令执行的负面影响。他们很清楚损失是经常要面对的事情，赚钱也并不稀奇。他们对于自己的交易系统拥有足够的信心，并且知道短期的亏损并不能证明什么，赢利很快就会到来。如果足够大的样本证明交易系统存在问题，那么就应该进行修改，在这之前坚决执行。